Henkivakuutuksella on tärkeitä tehtäviä liiketoiminnassa sekä perhe- ja henkilökohtaisessa elämässä. Liiketoiminnassa sillä on tärkeä rooli tulevien toimintojen strategisessa suunnittelussa. Perheet hankkivat henkivakuutuksen ensisijaisesti suojauksena tulevaisuuden tappioilta, vaikka jotkut ostavat kokonaisia elämänsuunnitelmia, jotka keräävät käteisarvoa, jota voidaan käyttää vakuuksina. Monista eduistaan huolimatta lähes kolmanneksella amerikkalaisista ei ole henkivakuutusta.
Osakkeenomistajan suoja
Osakkeenomistajilla on yhtiöiden henkivakuutussopimuksia, joten kaikki odottamattomat siirtymät sujuu sujuvasti. Sekä suuret että pienet yritykset vakuuttavat avainhenkilöiden elämän, joiden tappio vaikuttaisi liiketoimintaan.
Pienyritysten toiminta
Yrityksen ainoa haltija tarvitsee henkivakuutusta suojellakseen kykyä jatkaa toimintaa, kun hän kuolee, ainakin kunnes on aika järjestää tulevaa johtamista. Kumppanuudessa henkivakuutus, jolla on määrätty edunsaaja-sopimus, estää puolet liiketoiminnasta menemästä kuolleen kumppanin perimättömälle perilliselle.
Eläke-lisäys
Jotkut henkivakuutukset voidaan muuntaa anuiteiksi, joka maksaa osinkoa haltijalle eläkkeelle siirtymisen jälkeen. Nämä ovat yleensä kalliimpia politiikkoja, ja monet rahoitussuunnittelijat kehottavat ostajia tekemään investointiohjelmansa erillään vakuutuksistaan.
Perhe-tuki
Henkivakuutuksen yksi tärkeimmistä tehtävistä perhe-elämässä on antaa huollettaville eloonjääneille taloudellinen pehmuste. Se voi antaa perheen ylläpitää samaa elintasoa. Monet asunnon omistajat kuljettavat henkivakuutusta, joka maksaa asuntolainan, jolloin perhe pysyy kotona. Työttömän aviopuolison henkivakuutus on olennainen osa terveellistä perhe-eläkevakuutussuunnitelmaa, koska se antaisi tuloja kotona oleville lapsille.
Lopulliset kulut
Monet ihmiset kuljettavat tarpeeksi henkivakuutusta hautausmenojen ja muiden vakuutettujen loppukustannusten kattamiseksi ja maksamatta velkaa. Koska hautajaiset maksavat tuhansia dollareita, tämä henkivakuutus täyttää välittömän tarpeen.
Lahjat ja erikoispyynnöt
Henkivakuutuksen toinen tehtävä on mahdollistaa erityiset testamentit, kuten suuri lahja kirkolle tai hyväntekeväisyyteen. Henkivakuutuksen erityisvaraus voidaan ohjata lapsen koulutuksen rahoittamiseen. Vammaisen lapsen vanhemmat saattavat haluta jättää osan henkivakuutuksestaan erityisrahastoon lapsen hoitamiseksi.
