Riski on tarkastuksen määritelmä. Tilintarkastajat tarkastelevat yrityksiä ensisijaisesti operatiivisten ja taloudellisten riskien tunnistamiseksi. Molemmat näistä riskiluokista vaikuttavat laajempaan riskiluokkaan, sitoutumisriskiin. Vuoden 1995 tarkastusriskihälytys otti käyttöön termi sitoutumisriski. Se koostuu kolmesta toisiinsa liittyvästä osasta: yhteisöliiketoimintariskistä, tilintarkastajan liiketoimintariskistä ja tarkastusriskistä.
Entity Business Risk
Yhtiön liiketoimintariski on sen jatkuvaan toimintaan liittyvä riski. Tähän voi sisältyä ulkopuolisia yritystoiminnan ja teollisuuden tekijöitä, makrotaloudellisia muuttujia tai epäonnistuneita spekulatiivisia yrityksiä. Yrityksen päätökset ja sen hallinnointitekijä vaikuttavat voimakkaasti tähän riskinarviointiin.
Tarkastusriskin ja tilintarkastajan liiketoimintariski
Tilintarkastusriski on riski, että tilintarkastaja antaa varauksettoman tai puhtaan lausunnon tilinpäätöksistä, jotka ovat olleet olennaisesti virheellisiä tai muutoin virheellisiä. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet Numero 47 määrittelee tilintarkastajan liiketoimintariskin riskinä, että tilintarkastaja voi altistua loukkaantumiselle tai menetykselle… oikeudenkäynnistä, epäsuotuisasta julkisuudesta tai muista tilinpäätöksistä johtuvista tapahtumista, jotka hän on tutkinut ja raportoinut.
Sitoutumisriski
Yksikköliiketoimintariski, tilintarkastajan liiketoimintariski ja tilintarkastusriski uhkaavat tilintarkastusyhteisön mainetta ja tehokkuutta ja myötävaikuttavat yleiseen sitoutumisriskiin, joka on riski siitä, että tarkastus liittyy tiettyyn asiakkaaseen. Tähän sisältyy olennaisen väärinkäytöksen riski, riski maineelle liittymisestä tiettyyn asiakkaaseen, asiakkaan kyvyttömyys maksaa yritys tai mahdolliset taloudelliset tappiot.
Sitoutumisriskin lieventäminen
Valittaessa, hyväksyykö tai jatkaako asiakaspalvelua, tilintarkastusyhteisön olisi harkittava sitoutumisriskiä ja sen kolmea osaa. Jos asiakas hyväksytään, tarkastus on suunniteltava siten, että komponenttiriskit pidetään hyväksyttävällä tasolla. Johdon eheys on keskeinen tekijä hyväksyttävässä sitoutumisriskissä. Tarkasteltaessa edellisen vuoden tarkastuksia, keskustelemalla aiempien tilintarkastajien kanssa ja kuulemalla riippumattomia lähteitä, kuten teollisuuden ja kaupan julkaisuja, tilintarkastaja voi arvioida johdon osaamista. Tilintarkastajien olisi myös harkittava hallituksen riippumattomuutta ja kokoonpanoa. Tilintarkastajien on arvioitava riskiprosesseja ja valvontaa sekä sääntelyä koskevia raportointivaatimuksia.Tilintarkastajan on tarkasteltava aiempien taloudellisten raporttien ohella ymmärtämään organisaation taloudellista terveyttä ja koskemattomuutta. Jos sitoutumisriskin uskotaan olevan liian korkea, tilintarkastajan ei pitäisi palvella asiakasta. Jos sitoutuminen hyväksytään, tilintarkastajan on jatkettava sitoutumisriskin seurantaa ja reagoitava vastaavasti.
