Pankkiirin hyväksyminen on rahoitusväline, joka esiintyy yleisimmin kansainvälisissä kaupankäyntitapahtumissa. Se tarjoaa sillan tuojan ja viejän välillä, kun heillä ei ole vakiintunutta suhdetta. Maahantuoja voi käyttää pankin hyväksyntää rahoittamaan ostonsa tai se voidaan luoda luottokirjeen perusteella.
Mikä on pankin hyväksyntä?
Pankkiirin hyväksyminen on hyväksyvän pankin oikeudellisesti sitova velvollisuus maksaa ilmoitettu määrä aikarakenteen eräpäivänä. Sen maturiteetti voi olla 30–180 päivää. Pankkiirin hyväksyminen on lyhytaikainen velkainstrumentti, joka auttaa helpottamaan kahden osapuolen välisiä kauppatoimia, kun niillä ei ole vakiintunutta luottosuhdetta.
Miten tuoja käyttää pankin hyväksyntää?
Maahantuoja voi käyttää pankkiirin hyväksyntää rahoittamaan ulkomaisten toimittajien tavaroiden ostoa. Yhdysvaltojen maahantuoja luo aikataulun ja esittää sen pankkiinsa neuvoteltuaan ulkomaisen viejän kanssa. Pankki hyväksyy luonnoksen, alentaa sen ja antaa maahantuojalle käteisen, jota hän käyttää ulkomaisen toimittajansa maksamiseen.
Hyväksytyn luonnoksen erääntymispäivänä tai ennen sitä maahantuojan on maksettava pankille hyväksynnän määrä.
Miten luottokirje toimii?
Oletetaan, että yhdysvaltalainen maahantuoja haluaa ostaa työkaluja Saksan viejältä. Viejällä ei kuitenkaan ole suhdetta maahantuojaan, ja maahantuoja haluaa maksaa tavarastaan ennen kuin se lähtee maastaan. Ratkaisu on, että yhdysvaltalainen yritys pyytää pankkia antamaan akkreditointia Saksan viejän hyväksi.
Luottokirjeessä todetaan, että saksalainen yritys saa rahansa, kun se esittää laskun ja lähetysasiakirjat, joissa on aikaeroa vaativa maksu. Pankki tutkii asiakirjat ja jos kaikki on kunnossa, hyväksy aikarakenne ja suostu maksamaan viejälle tietty määrä ehdotuksen eräpäivänä.
Kun saksalainen viejä saa pankilta hyväksymänsä aikarakenteen, hän voi joko pitää esityksen maturiteettiaan saakka tai hän voi alentaa luonnoksen ja vastaanottaa varansa välittömästi, vähennettynä pankkikulut.
Mikä on pankin hyväksymisaste ja markkinakelpoisuus?
Koska pankkiirien hyväksyminen on pankin ehdoton velvoite maksaa eräpäivänä, sijoittajat pitävät niitä erittäin turvallisina sijoituksina ja aktiivinen jälkimarkkinat ovat olemassa. Pankkiirit hyväksyvät kaupankäynnin kantajan instrumenteina alennuksella nimellisarvosta.
Esimerkiksi jos hyväksytyn luonnoksen nimellisarvo on 100 000 dollaria, haltija voisi myydä luonnoksen pienemmälle määrälle, eli 97 500 dollaria, jälkimarkkinoilla. Alennusmäärä vaihtelee nykyisten korkojen mukaan. Pankkiirien hyväksynnän korko on yleensä pieni, kun Yhdysvaltain valtiovarainministeriö laskee.
Pankkiirien hyväksynnät ovat rahoittaneet ulkomaankauppaa 12. vuosisadan jälkeen. Ne syntyivät Yhdysvalloissa, kun Federal Reserve Bank perustettiin vuonna 1913. Pankin sitovan velvoitteen vuoksi pankkiirien hyväksymistä pidetään erittäin turvallisina rahoitusvälineinä.
