Kaksi yleistä tilinpäätöksen ja varastojen analyysia ovat trendianalyysi ja vertaileva analyysi. Trendianalyysi on oikeastaan vertailevan analyysin muoto ja käyttää yleisesti prosenttiosuuksia tai suhteita tietojen vertailuun. Vertaileva analyysi kestää useita tietoja ja vertaa niitä ajanjaksosta toiseen.
Tarkoitus
Trendianalyysin tarkoituksena on etsiä suuntauksia, kun taas vertaileva analyysi yksinkertaisesti vertaa muutoksia ajanjaksosta toiseen. Molemmat analyysityypit käyttävät samaa tietoa tilinpäätöstä tai varastoja tutkittaessa. Sijoittajat ja analyytikot perustavat päätöksiä tutkimusten tuloksista.
Tilinpäätöksen trendianalyysi
Kun tilinpäätöksessä käytetään trendianalyysiä, analyytikko voi ottaa kolme vuotta tietoa ja verrata sitä. Trendianalyysin suorittamiseksi tilinpäätöksen tiedot ilmaistaan usein prosentteina. Esimerkiksi tuloslaskelmassa trendianalyysia suorittava analyytikko ilmaisee jokaisen tilinpäätöksen erän nettotuloksen tai -tappion prosenttiosuutena. Sitten hän vertailee näitä prosenttiosuuksia kolmen vuoden ajan etsimään mahdollisia suuntauksia. Sijoittajat käyttävät myös trendianalyysiä taseissa laskemalla kunkin tilin prosenttiosuus kokonaismääristä. Esimerkiksi taseessa jokainen omaisuuserä on merkitty prosentteina kokonaisvaroista.
Tilinpäätösten vertaileva analyysi
Kun analyytikko tai sijoittaja käyttää tilinpäätöksen vertailevaa analyysiä, hän kerää useita vuosia lausuntoja ja luetteloi ne yhdelle sivulle. Jos hän esimerkiksi vertaa taseita, hän kerää edellisen kolmen vuoden lausunnot. Hän luettelee kunkin kolmen vuoden tilit ja saldot ja vertaa niitä etsimään muutoksia. Tällöin tasetta kutsutaan vertailevaksi taseeksi. Tämä tehdään myös tuloslaskelmaan.
osakkeet
Samanlaista analyysiä tehdään varastojen analysoinnissa. Sijoittajat ottavat varastoonsa ja vertaavat useita varastoja koskevia tietoja. He etsivät muutoksia käytettäessä vertailuanalyysiä ja etsivät trendejä, kun käytetään trendianalyysiä. Molempia analyysityyppejä käytetään määrittämään, miten varastot saavuttivat nykyisen hinnan ja missä sijoittajat uskovat, että osakekurssi on menossa.
